2016. aasta 4 kvartali ja 12 kuu konsolideeritud vahearuanne (auditeerimata)Tallinn, 2017-02-23 16:01 CET --
2016. aasta IV kvartali ja 12 kuu konsolideeritud vahearuanne (auditeerimata)
Põhilised finantsnäitajad
Kontserni 2016. aasta 12 kuu (võrrelduna 2015. aasta 12 kuuga) ja 31.12.2016 seisuga (võrrelduna 31.12.2015) valikulised finantsnäitajad on järgmised:
|
tuhandetes eurodes |
12k 2016 |
12k 2015 |
Muutus |
|
Müügitulu |
57 892 |
65 254 |
-11,3% |
|
EBITDA |
19 428 |
16 620 |
16,9% |
|
Aruandeperioodi puhaskasum |
8 947 |
10 620 |
-15,8% |
|
Puhaskasum, emaettevõtte omanike osa |
8 974 |
9 689 |
-7,4% |
|
Kasum aktsia kohta (eurodes) |
0,24 |
0,26 |
-5,0% |
|
Äritegevuse rahavoog perioodil |
13 208 |
16 409 |
-19,5% |
|
|
|
|
|
|
tuhandetes eurodes |
31.12.2016 |
31.12.2015 |
Muutus |
|
Varad kokku |
56 145 |
53 635 |
4,7% |
|
Käibevarad kokku |
42 670 |
40 870 |
4,4% |
|
Omakapital kokku, emaettevõtte omanike osa |
43 402 |
40 194 |
8,0% |
|
Raha ja raha ekvivalendid |
22 303 |
21 274 |
4,8% |
|
|
|
|
|
|
Rentaablusanalüüs, % |
12k 2016 |
12k 2015 |
Muutus |
|
Brutokasum |
54,5 |
46,8 |
16,6% |
|
EBITDA |
33,6 |
25,5 |
31,8% |
|
Puhaskasum |
15,45 |
16,3 |
-5,0% |
|
Puhaskasum, emaettevõtte omanike osa |
15,50 |
14,8 |
4,4% |
|
|
|
|
|
|
Finantssuhtarvud, % |
31.12.2016 |
31.12.2015 |
Muutus |
|
ROA |
16,0 |
17,4 |
-8,0% |
|
ROE |
21,3 |
23,7 |
-10,2% |
|
Hinna/ kasumi suhe |
12,2 |
5,0 |
143,4% |
|
Lühiajaliste kohustuste kattekordaja |
4,9 |
4,2 |
15,1% |
|
Likviidsuskordaja |
3,0 |
2,6 |
14,9% |
Konsolideeritud finantsseisundi aruanne
|
tuhandetes eurodes |
Lisad |
31.12.2016 |
31.12.2015 |
|
VARAD |
|
|
|
|
Käibevara |
|
|
|
|
Raha ja pangakontod |
|
22 303 |
21 274 |
|
Väljaantud laenud |
|
19 |
6 |
|
Nõuded ostjate vastu ja muud nõuded |
2 |
4 161 |
4 120 |
|
Varud |
3 |
16 187 |
15 470 |
|
Käibevara kokku |
|
42 670 |
40 870 |
|
|
|
|
|
|
Põhivara |
|
|
|
|
Investeeringud sidusettevõtetesse |
|
19 |
1 |
|
Müügiootel finantsvara |
|
390 |
372 |
|
Edasilükkunud tulumaksuvara |
|
1 012 |
465 |
|
Immateriaalne põhivara |
|
291 |
443 |
|
Kinnisvarainvesteeringud |
|
1 091 |
1 130 |
|
Materiaalne põhivara |
4 |
10 672 |
10 354 |
|
Põhivara kokku |
|
13 475 |
12 765 |
|
VARAD KOKKU |
|
56 145 |
53 635 |
|
|
|
|
|
|
KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL |
|
|
|
|
Lühiajalised kohustused |
|
|
|
|
Võlad tarnijatele ja muud võlad |
5 |
6 894 |
7 985 |
|
Maksuvõlad |
|
1 857 |
1 661 |
|
Lühiajalised kohustused kokku |
|
8 751 |
9 646 |
|
|
|
|
|
|
Pikaajalised kohustused |
|
|
|
|
Edasilükkunud tulumaksukohustus |
|
37 |
13 |
|
Pikaajalised kohustused kokku |
|
37 |
13 |
|
Kohustused kokku |
|
8 788 |
9 659 |
|
|
|
|
|
|
Omakapital |
|
|
|
|
Aktsiakapital |
6 |
11 100 |
11 400 |
|
Ülekurss |
|
10 787 |
11 914 |
|
Omaaktsiad |
6 |
-998 |
-579 |
|
Kohustuslik reservkapital |
|
1 306 |
1 306 |
|
Realiseerimata kursivahed |
|
-10 959 |
-16 238 |
|
Jaotamata kasum |
|
32 166 |
32 391 |
|
Omakapital kokku, emaettevõtte omanike osa |
|
43 402 |
40 194 |
|
Mittekontrolliv osalus omakapitalis |
|
3 955 |
3 782 |
|
Omakapital kokku |
|
47 357 |
43 976 |
|
OMAKAPITAL JA KOHUSTUSED KOKKU |
|
56 145 |
53 635 |
Konsolideeritud kasumiaruanne
|
tuhandetes eurodes |
Lisad |
IVkvartal 2016 |
IVkvartal 2015 |
12k 2016 |
12k 2015 |
|
Müügitulu |
8 |
12 250 |
13 383 |
57 892 |
65 254 |
|
Müüdud toodangu kulu |
|
-5 987 |
-6 844 |
-26 333 |
-34 737 |
|
Brutokasum |
|
6 263 |
6 539 |
31 559 |
30 517 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Turustuskulud |
|
-2 743 |
-2 267 |
-9 393 |
-9 362 |
|
Üldhalduskulud |
|
-1 365 |
-1 354 |
-4 846 |
-6 163 |
|
Muud äritulud |
|
1 148 |
34 |
1 398 |
358 |
|
Muud ärikulud |
|
-335 |
-371 |
-1 124 |
-1 225 |
|
Ärikasum |
|
2 968 |
2 581 |
17 594 |
14 125 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Tulu/(kulu) valuutakursi muutustest |
|
-2 574 |
839 |
-5 094 |
1 746 |
|
Muud finantstulud/(kulud) |
|
5 |
41 |
149 |
374 |
|
Finantstulud ja -kulud kokku |
|
-2 569 |
880 |
-4 945 |
2 120 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Kasum kapitaliosaluse meetodil kajastatavatest sidusettevõtetest |
|
22 |
-80 |
22 |
-79 |
|
Kasum enne tulumaksu |
421 |
3 381 |
12 671 |
16 166 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Tulumaks |
|
-855 |
-1 092 |
-3 724 |
-5 546 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Aruandeperioodi kasum |
|
-434 |
2 289 |
8 947 |
10 620 |
|
Sealhulgas: |
|
|
|
|
|
|
Emaettevõte omanike osa |
|
-143 |
1 781 |
8 974 |
9 689 |
|
Mittekontrolliva osaluse osa |
|
-291 |
508 |
-27 |
931 |
|
Kasum aktsia kohta emaettevõtte omanike osast kasumis, nii tava kui lahustatud (eurodes) |
7 |
0,00 |
0,05 |
0,24 |
0,26 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Ärikeskkond ja tulemused
Kontserni 2016. aasta 12 kuu käive moodustas 57 892 tuhat eurot, vähenedes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes 11.3% võrra. Kontserni 2016. aasta 12 kuu brutokasum ulatus 31 559 tuhande euroni ja kasvas sama perioodiga võrreldes 3.4%. 2016. aasta 12 kuu kontserni brutorentaablus jätkas paranemist ulatudes 54.5%-ni, eelmise aasta sama perioodi vastav näitaja oli 46.8%.
2016. aasta 12 kuu konsolideeritud ärikasum kasvas 24.6% ulatudes 17 594 tuhande euroni, võrreldava perioodi 2015. aasta 12 kuu konsolideeritud ärikasum oli 14 125 tuhat eurot. Konsolideeritud EBITDA suurenes 16.9% võrra ja moodustas 2016. aasta 12 kuuga 19 428 tuhat eurot (16 620 tuhat eurot eelmise aasta samal perioodil).
Ettevõtte puhaskasumi emaettevõtte aktsionäride osa vähenes 7.4% ja moodustas 2016. aasta 12 kuuga 8 974 tuhat eurot võrreldes puhaskasumiga 9 689 tuhat eurot 2015. aasta 12 kuuga.
Kontserni 2016. aasta 12 kuu tulemusi mõjutas jätkuv majandussurutis kontserni peamistel turgudel Venemaal, Valgevenes ja Ukrainas ning kontsern ei saavutanud kasvu müügis võrrelduna 2015. aastaga. Varasemalt devalveerimiste ja kõrgete inflatsioonimäärade tõttu kannatada saanud ostujõud regiooni riikides püsib jätkuvalt madalal, seetõttu on keeruline näha suhteliselt kiiret majanduskasvu taastumist kõnealustes majanduspiirkondades.
Aastaga on kontsern suutnud hoida kontrolli all nii kulu- kui müügihinnad ja üldise hinnapoliitika ning brutokasumi marginaal kasvas 2016.aasta 12 kuuga 54.5%-ni võrreldes 46.8% 2015.aasta 12 kuuga. Aasta jooksul on kontsern suutunud kokku hoida tootmis-, turustus- ja üldhalduskulusid. Võrreldes 2015. aasta 12 kuuga turustuskulud suurenesidsid vaid 0.3% võrra ja üldhalduskulud vähenesid 21.4% võrra. Personalikulud vähenesid 17.0% võrra; töötajate arv suurenes 2016.aasta lõpuks 5.8% võrra.
Venemaa statistilised majandusnäitajad on mõnevõrra paranenud võrreldes 2015. aastaga. Esialgne aastaprognoos näitab, et viimases kvartalis 2016. aastal on toimunud majanduslangusest taastumine ja SKP vähenes ainult 0,2% võrra aasta jooksul. Eelmise aasta SKP näitajat mõjutas positiivses suunas oodatust madalam sisenõudluse vähenemine, tingituna nii aeglasemast eratarbimise langusest (2016: -5.0%; 2015: -9.8%) kui ka riikliku sektori kulutustest (2016: -0.3%; 2015: -3.1%). Lisaks, 2016.aastal investeeringud kasvasid 3.3% võrra, võrreldes 2015.a. 13.0% langusega. Tarbijahinnad kasvasid 7.1%-ni võrreldes eelmise aasta sama perioodiga. Venemaa majandus hakkab kohanema uue reaalsusega, samas elanikkonna reaalne ostujõud on jätkuvalt madal, reaalsed sissetulekud jäid eelmise aastaga samale tasemele (+0.6%). Jaemüük Venemaal vähenes võrreldes eelmise aasta sama perioodiga 5.2% võrra.
Kontserni müük Venemaal moodustas 31 884 tuhat eurot kahanedes 7.6% võrreldes 2015.aasta 12 kuuga. Müügid kohalikus valuutas kasvasid 4.1% 12 kuu jooksul. Kontserni Venemaa tütarettevõte avas 2016. aasta IV kvartalis 5 poodi, kokku avati 2016.aastal 21 kauplust. Kontsern jätkab oma jaekaupluste avamisega. Lisaks müükide kasvatamisele ning paremale kontrollile turu üle, annab see võimaluse edasi arendada kontserni brändide jaemüügi kontseptsiooni eesmärgiga muuta seda atraktiivsemaks nii meile, kui ka frantsiisipartneritele.
Valgevene majandus hetkel veel stabiliseerumise märke ei näita. 2016.aastal SKP Valgevenes vähenes 2.6% võrra. Langus aasta baasil on siiski pehmem kui 2015 .aastal, kui majandus kahanes 3.9%. Majandusnäitajad kirjeldavad majanduses mõnevõrra ebaühtlast olukorda. Samal ajal kui tööstustoodangu mahtude langus aeglustus- 0.4% kahanemine võrreldes langusega 6.6% 2015. aastal, siis jaekaubanduse mahtudes 2016. aastal, toimus järsem langus, eriti möödunud aasta IV kvartalis võrreldes III kvartaliga ning 2016. aasta jaekaubanduse kogumaht vähenes 2.3% võrra võrrelduna 0.2% kasvuga 2015. aastal. Kuupõhises arvestuses tõusis tarbijahinnaindeks detsembris 1.1% võrra võrrelduna 0.7%-ga novembris. Aasta keskmiseks inflatsioonimääraks kujunes 11.8%, mis on vähem kui novembrikuu 12% ning see näitaja on ka viimaste aastate madalaim inflatsiooninäitaja.
Kontserni müük Valgevenes moodustas 2016. aasta 12 kuuga 17 571 tuhat eurot kahanedes 15.9% võrreldes 2015. aastaga. Müük kohalikus valuutas kasvas 5.1% samal perioodil. Kontserni fookus Valgevenes on jaekaubanduse kasumlikkuse parandamine, samuti jätkame oma poeketi laiendamisega, mis sõltub mõistliku hinnatasemega kaubanduspindade kättesaadavusest.
Ukraina majanduse taastumine on endiselt aeglane ja habras. Viimati avaldatud majanduse indikaatorid näitavad, et majanduse kasv jätkub tagasihoidlikul trajektooril. Tööstustoodangu kasv oli nii 9 kuu näitajate põhjal kui detsembris kiireim ning sisemajanduse kogutoodangu kasvutempo kiirenes III kvartalis. Detsembris tõusis tarbijahinnaindeks Ukrainas 0.9% võrra võrreldes eelmise kuuga, peale 1.8% suurust kasvu novembris. Detsembri näitaja on viimase 4 kuu madalaim. Tarbijahindade tõus aasta kokkuvõtteks moodustas 12.4%, kiirenedes võrreldes novembrikuu 12.1% näitajaga. Vaatamata gaasihindade korrigeerimisele püsib inflatsioonitempo oluliselt madalamal võrrelduna 2015. aasta näitajaga tasemel 43.3% kasvu. Aasta keskmine inflatsioonimäär kahanes, vähenedes 17.5%-lt novembris 14.9%-ni detsembris.
Kontserni müügikäive Ukrainas moodustas 2016. aastal kokku 1 660 tuhat eurot, mis on 19.4% võrra vähem võrreldes 2015. aasta 12 kuuga. Sama perioodi müügikäive kohalikus valuutas vähenes 3.5% võrra.
Majandustulemused
Kontserni 2016. aasta 12 kuu käive moodustas 57 892 tuhat eurot, vähenedes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes 11.3% võrra. Hulgimüügi käive kahanes 15.0% võrra, jaemüügi käive suurenesid 0.1% võrra, mõõdetuna eurodes.
Kontserni brutokasum 2016. aasta 12 kuuga moodustas 31 559 tuhat eurot, kasvades 3.4% võrra võrreldes 2015. aasta sama perioodiga. Kontserni brutokasumi marginaal jätkas paranemist, suurenedes 2016. aastal 54.5%-ni võrrelduna 46.8%-ga 2015. aastal.
2016. aasta 12 kuu konsolideeritud ärikasum ulatus 17 594 tuhande euroni, võrreldava perioodi 2015. aasta 12 kuu konsolideeritud ärikasum oli 14 125 tuhat eurot ja kasv aastaga 24.6%. 2016. aasta 12 kuu ärikasumi rentaablus ulatus 30.4%-ni võrreldes 21.6%-ga eelmise aasta samal perioodil. Konsolideeritud EBITDA suurenes 16.9% võrra ja moodustas 2016. aasta 12 kuuga 19 428 tuhat euro, mis teeb rentaabluseks 33.6% (16 620 tuhat eurot ja 25.5% eelmise aasta samal perioodil).
Ettevõtte puhaskasumi emaettevõtte aktsionäride osa moodustas 2016. aasta 12 kuuga 8 974 tuhat eurot võrreldes puhaskasumiga 9 689 tuhat eurot 2015. aastal, puhaskasumi marginaali emaettevõtte aktsionäridele moodustas 15.5% võrreldes 16.3%-ga eelmise aasta samal perioodil.
Finantsseisund
Seisuga 31.detsember 2016 ulatus kontserni konsolideeritud varade maht 56 145 tuhande euroni, kasvades 4.7% võrreldes 31. detsembriga 2015.
Võrreldes 31. detsembriga 2015 suurenesid nõuded ostjate vastu ja muud nõuded 41 tuhande euro võrra ja moodustasid 2016. aasta 31. detsembri seisuga 4 161 tuhat eurot. Varude saldo suurenes 717 tuhande euro võrra ning 2016. aasta 31. detsembri seisuga moodustas 16 187 tuhat eurot.
Emaettevõtte aktsionäride osa omakapitalis suurenes 3 208 tuhande euro võrra, ulatudes 2016. aasta 31.detsembri seisuga 43 102 tuhande euroni. Lühiajalised kohustused vähenesid 2016.aasta 12 kuuga 895 tuhande euro võrra.
Müügi struktuur
Müük turgude lõikes
|
tuhandetes eurodes |
12k 2016 |
12k 2015 |
Muutus, EUR |
Muutus, % |
12k 2016, % käibest |
12k 2015, % käibest |
|
Venemaa |
31 884 |
34 507 |
-2 623 |
-7,6% |
55,1% |
52,9% |
|
Valgevene |
17 571 |
20 895 |
-3 324 |
-15,9% |
30,4% |
32,0% |
|
Ukraina |
1 660 |
2 060 |
-400 |
-19,4% |
2,9% |
3,2% |
|
Balti riigid |
1 399 |
1 832 |
-434 |
-23,7% |
2,4% |
2,8% |
|
Teised turud |
5 378 |
5 960 |
-582 |
-9,8% |
9,2% |
9,1% |
|
Kokku |
57 892 |
65 254 |
-7 362 |
-11,3% |
100,0% |
100,0% |
Suurim osa 2016. aasta 12 kuu müügist on seotud Venemaaga, st 31 884 tuhat eurot, mis moodustas 55.1% kogukäibest. Venemaa turu osakaal kasvas 2.2 pp võrra. Müügimahult teine piirkond oli Valgevene, kus käive ulatus 17 571 tuhande euroni, mis moodustas 30.4% kogukäibest (nii jae- kui ka hulgimüük kokku).
Müük ärisegmentide lõikes
|
tuhandetes eurodes |
12k 2016 |
12k 2015 |
Muutus, EUR |
Muutus, % |
12k 2016, % käibest |
12k 2015, % käibest |
|
Hulgimüük |
42 066 |
49 488 |
-7 422 |
-15,0% |
72,7% |
75,8% |
|
Jaemüük |
15 724 |
15 712 |
12 |
0,1% |
27,2% |
24,1% |
|
Muud tegevusvaldkonnad |
102 |
54 |
48 |
89,7% |
0,1% |
0,1% |
|
Kokku |
57 892 |
65 254 |
-7 362 |
-11,3% |
100,0% |
100,0% |
2016. aasta 12 kuu hulgimüügi tulu kahanes 15,0% võrra ja ulatus 42 066 tuhande euroni, mis moodustas 72.7% kontserni müügitulust (2015. aasta 12 kuud: 75.8%). Hulgimüügi osakaal kogumüügist vähenes 3.1 pp 2016.aastal. Peamised hulgimüügi piirkonnad olid Venemaa, Valgevene ja Ukraina.
Kontserni jaemüügikäive suurenes 0.1% võrra ja ulatus 15 724 tuhande euroni, mis moodustas 27.2% müügitulust.
Kontsernile kuuluvate ja frantsiisikaupluste paiknemine
|
|
Kontsern |
Frantsiis |
Kokku |
|
Venemaa |
27 |
379 |
406 |
|
Ukraina |
0 |
50 |
50 |
|
Valgevene |
58 |
9 |
67 |
|
Balti riigid |
8 |
26 |
34 |
|
Muud riigid |
0 |
123 |
123 |
|
Kokku |
93 |
587 |
680 |
2016. aasta IV kvartali lõpu seisuga opereeris kontsern ja tema frantsiisipartnerid 631 Milavitsa ja 49 Lauma Lingerie brändi poodi, s.h. 93 poodi opereeris kontsern ise.
Investeeringud
Kontserni 2016. aasta 12 kuu investeeringute kogumaht materiaalsesse põhivarasse, tehasesse ja seadmetesse moodustas 888 tuhat eurot. Investeeringud teostati peamiselt oma jaepoodide avamiseks ja renoveerimiseks, samuti seadmetesse ja hoonetesse tootmise efektiivsuse säilitamiseks tulevastes perioodides.
Personal
2016. aasta 31. detsembri seisuga oli kontsernil 2 163 töötajat, neist 480 töötas jaemüügi segmendis. Ülejäänud töötajad tegutsesid tootmise, hulgimüügi-, haldus- ja tugiteenuste valdkondades.
Kontserni 2016. aasta 12 kuu tööjõukulu koos maksudega oli 11 629 tuhat eurot (13 944 tuhat eurot - 2015.aasta 12 kuud). Kontserni juhtkonna võtmeisikute töötasud, sealhulgas tütarettevõtete võtmeisikute tasud moodustasid kokku 811 tuhat eurot.
Juhtimisorganite otsused 2016. aasta 12 kuu jooksul
Silvano Fashion Group pidas oma korralise aktsionäride üldkoosoleku 29. juunil 2016. aastal. Üldkoosolek võttis vastu järgmised otsused:
· kinnitas 2015-aasta majandusaasta aruande.
· otsustas maksta dividende summas 0,15 eurot aktsia kohta (aktsionäride nimekiri fikseeriti seisuga 13.07.2016, makse teostatud 15.07.2016).
· otsustas pikendada AS PricewaterhouseCoopers volitusi kontserni audiitorina 2016. majandusaastaks.
· otsustas tühistada 1 000 000 ettevõttele kuuluvat omaaktsiat, mis omandati vastavalt 29.06.2015 vastu võetud üldkoosoleku otsustele.
· kinnitas aktsiate tagasiostuprogrammi alljärgnevas: tagasiostuperiood kuni 30.06.2017; maksimaalne tagasiostetavate aktsiate kogus 1 000 000; maksimaalne ühe aktsia soetusmaksumus 2,70 eurot.
1. augustil 2016 seoses lepingu tähtaja lõppemisega lahkus Silvano Fashion Group AS juhatusest Aleksei Kadõrko ning Nõukogu poolt määrati uus juhatuse liige Kati Kusmin.
31. oktoobril 2016 kanti äriregistrisse Silvano Fashion Group AS aktsiakapitali vähendamine 29. juunil 2016 toimunud aktsionäride üldkoosoleku otsuste alusel. Ettevõtte registreeritud aktsiakapitali uus suurus on 11 100 000 eurot, mis on jagatud 37 000 000 lihtaktsiaks nimiväärtusega 0.30 eurot.
15. detsembril 2016 Silvano Fashion Group erakorralisel aktsionäride üldkoosolekul otsustati maksta dividende 0.10 eurot akstia kohta (nimekiri seisuga 29.12.2016.a., väljamakse teostati 30.12.2016.a.).
Kati Kusmin
Juhatuse liige
Silvano Fashion Group AS
Tel +372 6845 000
E-mail: info@silvanofashion.com
www.silvanofashion.com
|